余额宝不是银行存款，这点必须搞清楚
很多人以为余额宝=银行存款。
这想法大错特错。
余额宝本质是货币基金。
银行存款受存款保险保护。
50万以内基本不会亏。
货币基金没这种保障。
理论上确实可能亏钱。
虽然概率低，但不是零。
你看支付宝页面写着"历史业绩不预示未来表现"。
这句不是摆设。
是监管硬性要求的提示。
2022年就有多只货币基金出现单日万份收益为负。
余额宝虽然没亏过本金。
但收益率波动是常态。
什么情况下余额宝可能亏钱
市场利率大幅波动时。
货币基金主要投短债和存款。
债市下跌会拖累基金净值。
2022年11月债市大跌。
不少货币基金收益转负。
余额宝收益率也掉到1.5%以下。
虽然没亏本金。
但持有体验很糟糕。
极端情况更危险。
比如发生系统性金融风险。
货币基金大量赎回引发踩踏。
这时候可能出现净值跌破1。
也就是每份不到1块钱。
真金白银的亏损。
历史上国内还没出现过。
但国外是有案例的。
特别提醒：
最近债市震荡加剧。
货币基金收益普遍走低。
余额宝七日年化已跌破1.8%。
创近年新低。
收益下降是常态。
千万别指望靠它发财。
余额宝和银行存款的本质区别
银行存款是银行负债。
你存1万，银行欠你1万。
货币基金是你买的产品。
1万块买了多少份额。
份额价值会波动。
虽然货币基金波动极小。
但性质完全不同。
银行定期存款提前支取。
最多损失点利息。
本金不会少。
余额宝随时能赎回。
但遇到极端情况。
可能遭遇巨额赎回限制。
流动性反而不如存款。
我在文章里说过多次。
余额宝适合放零钱。
放3-6个月生活备用金。
但大额资金别全堆这儿。
特别是养老钱、救命钱。
如何避免余额宝"隐形亏损"
其实最大风险不是亏本金。
而是收益跑不赢通胀。
现在CPI在2%左右。
余额宝收益不到1.8%。
等于每年默默亏0.2%。
长期持有实际在缩水。
别被"每日收益"迷惑。
今天赚5毛明天赚4毛。
看着开心实则陷阱。
复利效应在低收益下几乎为零。
我测算过：
10万放余额宝一年。
收益不到2000。
通胀吃掉一半购买力。
正确做法是做好资产配置。
闲钱分三份：
一份放余额宝应急。
一份买国债逆回购。
一份投稳健理财。
别把鸡蛋放一个篮子。
老司机的真心话
说实话，余额宝99.9%不会亏本金。
但那0.1%风险真实存在。
更麻烦的是"漂单"效应。
收益太低，不知不觉被通胀割韭菜。
我粉丝里有位大爷。
30万全放余额宝两年。
以为安全又省心。
结果收益不到1万。
同期国债赚了3万多。
这就是认知差距。
余额宝仍是不错的"下蛋鸡"。
但别当成"金饭碗"。
记住：
任何标榜"安全高收益"的。
不是忽悠就是违规。
余额宝适合放小钱。
大钱得找更好出路。
别等真亏了才后悔。
理财这事儿，
早做规划比啥都强。
